Quando Timmy traz um dinossauro real para a classe, a sua classe não acredita nele, mas seu professor alucinado, Sr. Crocker, logo descobre que Timmy usou padrinhos mágicos para trazê-lo à vida. Depois de insistir a sua vida inteira que fadas existem, Crocker planeja capturá-las e para isso força uma reunião com os pais de Timmy, que precisam ser substituídos por Cosmo e Wanda para esconder a verdade. Enquanto isso, Chester e A. J., a mando de Timmy, tentam capturar o dinossauro. Mas a situação acaba por ser mais difícil do que pensavam, com Crocker lutando para descobrir a verdade a qualquer custo.